liu.seSearch for publications in DiVA
Endre søk
RefereraExporteraLink to record
Permanent link

Direct link
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • oxford
  • Annet format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annet språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
The Geometric Phase of Stock Trading
Linköpings universitet, Institutionen för systemteknik, Reglerteknik. Linköpings universitet, Tekniska fakulteten.ORCID-id: 0000-0003-4142-6502
2016 (engelsk)Inngår i: PLoS ONE, ISSN 1932-6203, E-ISSN 1932-6203, Vol. 11, nr 8, s. e0161538-Artikkel i tidsskrift (Fagfellevurdert) Published
Abstract [en]

Geometric phases describe how in a continuous-time dynamical system the displacement of a variable (called phase variable) can be related to other variables (shape variables) undergoing a cyclic motion, according to an area rule. The aim of this paper is to show that geometric phases can exist also for discrete-time systems, and even when the cycles in shape space have zero area. A context in which this principle can be applied is stock trading. A zero-area cycle in shape space represents the type of trading operations normally carried out by high-frequency traders (entering and exiting a position on a fast time-scale), while the phase variable represents the cash balance of a trader. Under the assumption that trading impacts stock prices, even zero-area cyclic trading operations can induce geometric phases, i.e., profits or losses, without affecting the stock quote.

sted, utgiver, år, opplag, sider
PUBLIC LIBRARY SCIENCE , 2016. Vol. 11, nr 8, s. e0161538-
HSV kategori
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:liu:diva-132229DOI: 10.1371/journal.pone.0161538ISI: 000382258100050PubMedID: 27556642OAI: oai:DiVA.org:liu-132229DiVA, id: diva2:1039767
Merknad

Funding Agencies|Swedish Research Council [2015-04390]

Tilgjengelig fra: 2016-10-25 Laget: 2016-10-21 Sist oppdatert: 2017-11-29

Open Access i DiVA

fulltext(1069 kB)215 nedlastinger
Filinformasjon
Fil FULLTEXT01.pdfFilstørrelse 1069 kBChecksum SHA-512
e6b33dcfb6e644f2226e6d75e3a432bfc95dd9ad76d893aba7c79d6d873f378651535e1eab5125e3fd73a1cb0212f5e7a8021450bacd193f1e6d87c832d2c868
Type fulltextMimetype application/pdf

Andre lenker

Forlagets fulltekstPubMed

Søk i DiVA

Av forfatter/redaktør
Altafini, Claudio
Av organisasjonen
I samme tidsskrift
PLoS ONE

Søk utenfor DiVA

GoogleGoogle Scholar
Totalt: 215 nedlastinger
Antall nedlastinger er summen av alle nedlastinger av alle fulltekster. Det kan for eksempel være tidligere versjoner som er ikke lenger tilgjengelige

doi
pubmed
urn-nbn

Altmetric

doi
pubmed
urn-nbn
Totalt: 503 treff
RefereraExporteraLink to record
Permanent link

Direct link
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • oxford
  • Annet format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annet språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf