liu.seSearch for publications in DiVA
Change search
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • oxford
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Riskkontroll i stabila och volatila marknader: Test av Dynamiska investeringsstrategier
Linköping University, Department of Management and Engineering.
Linköping University, Department of Management and Engineering.
Linköping University, Department of Management and Engineering.
2009 (Swedish)Independent thesis Advanced level (degree of Master (One Year)), 20 credits / 30 HE creditsStudent thesisAlternative title
Risk Control in Stable and Unstable Markets : Test of Dynamic Investment Strategies (English)
Abstract [sv]

I studien tas en ny investeringsstrategi fram, Volatility Adjusted Strategy (VAS). Syftet medstrategin är att ge en investeringsportfölj jämn risk över tid och att skapa förutsättningar förgod avkastning, genom att sänka marknadsexponeringen i volatila tider med förväntat lågavkastning och höja marknadsexponeringen i stabila tider med förväntat hög avkastning.Backtest med hjälp av Stockholmsbörsens dagliga avkastningar 1999 – 2008 visar hur VASskulle ha presterat med hänseende på riskjusterad avkastning samt flertalet andra nyckeltal,jämfört med den passiva investeringsstrategin Buy & Hold (B&H) samt de dynamiskainvesteringsstrategierna Constant Mix (CM) och Constant Proportion Portfolio Insurance(CPPI). Utgångspunkt för testet är att samtliga strategier startar med samma andelmarknadsportfölj, för att ge liknande marknadsrisk. Backtestet som sträcker sig över hela 10-årsperioden ger VAS näst högst riskjusterad avkastning av de testade portföljerna och visar attstrategin är klart bäst gällande att hålla stabil volatilitet över tid.

Place, publisher, year, edition, pages
2009. , 68 p.
Keyword [en]
Riskkontroll, volatilitet, portföljoptimering, dynamiska investeringsstrategier
National Category
Economics and Business
Identifiers
URN: urn:nbn:se:liu:diva-53119ISRN: LIU IEI FIL A—0900493—SEOAI: oai:DiVA.org:liu-53119DiVA: diva2:286818
Presentation
(English)
Uppsok
Social and Behavioural Science, Law
Available from: 2010-01-15 Created: 2010-01-15 Last updated: 2010-01-15Bibliographically approved

Open Access in DiVA

No full text

By organisation
Department of Management and Engineering
Economics and Business

Search outside of DiVA

GoogleGoogle Scholar

urn-nbn

Altmetric score

urn-nbn
Total: 141 hits
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • oxford
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf